Investasi Pertumbuhan

Definisi Investasi Pertumbuhan

Investasi Pertumbuhan mengacu pada alokasi modal di perusahaan yang berpotensi berpenghasilan tinggi seperti kapitalisasi kecil, startup, dll., yang tumbuh jauh lebih cepat daripada keseluruhan industri atau perusahaan dewasa. Karena pengembalian investasi semacam itu tinggi, risiko yang dihadapi oleh investor semacam itu juga lebih tinggi.

Anda bebas menggunakan gambar ini di situs web Anda, templat, dll., Harap berikan kami tautan atribusiBagaimana Memberikan Atribusi? Tautan Artikel menjadi Hyperlink
Misalnya: Sumber: Investasi Pertumbuhan (wallstreetmojo.com)

Contoh Investasi Pertumbuhan

Contoh 1

Portofolio A dan Portofolio B masing-masing terdiri dari empat saham. Pada saat yang sama, portofolio A telah memberikan pengembalian ~28%, dan portofolio B telah menghasilkan pengembalian ~7,5% selama pasar bull MarketBullPasar bullish terjadi ketika banyak harga saham naik 20% dari level terendah baru-baru ini, dengan harga pendakian yang berlangsung untuk waktu yang lama. baca lebih banyak skenario. Portofolio A terdiri dari blue chip dan growth stock, sedangkan portofolio B terdiri dari saham defensif Saham Defensif Saham Defensif adalah saham yang memberikan pertumbuhan dan pendapatan yang stabil kepada investor dalam bentuk dividen terlepas dari keadaan ekonomi karena memiliki korelasi yang rendah. dengan keseluruhan pasar saham/ekonomi dan karena itu terisolasi dari perubahan siklus bisnis.baca lebih lanjut, yang profitabilitasProfitabilitasProfitabilitas mengacu pada kemampuan perusahaan untuk menghasilkan pendapatan dan memaksimalkan keuntungan di atas pengeluaran dan biaya operasionalnya. Itu diukur dengan menggunakan rasio tertentu seperti gross profit margin, EBITDA, dan net profit margin. Ini membantu investor dalam menganalisis kinerja perusahaan. Baca lebih lanjut tumbuh kurang dari PDB.

Indeks telah menghasilkan pengembalian sebesar 13,5% selama periode tersebut. Dengan demikian, kita dapat menyimpulkan bahwa selama waktu yang baik portofolio A akan melampaui return indeks selama bull market yang baik, sedangkan saham defensif akan menghasilkan return yang lebih kecil dari indeks.

Contoh #2

Selama resesi, kita telah melihat bahwa metrik price-to-earnings cenderung terkikis, terlepas dari kualitas sahamnya, karena sentimen negatif investor. Dengan demikian, saham blue-chip yang bernilai tinggi menjadi lebih murah karena pasar akan mengabaikan keseluruhan sentimen dan akan mendorong harga lebih rendah. Di sisi lain, kategori slow grower atau defensif tetap berada di kisaran yang sama.

Alasannya adalah terlepas dari kondisi pasar, harga terhadap pendapatanHarga terhadap pendapatanRasio harga terhadap pendapatan (PE) mengukur nilai relatif dari saham perusahaan, yaitu apakah undervalued atau overvalued. Ini dihitung sebagai proporsi dari harga per saham saat ini terhadap laba per saham. baca lebih lanjut kelipatan atau metrik penilaian lainnya tetap rendah untuk kategori saham ini. Jadi, saat resesi ekonomi baca lebih lanjut atau pelambatan, para penumbuh lambat ini menolak penarikan portofolio.

Keuntungan

Growth Investing termasuk saham yang berpotensi memberikan return yang tinggi kepada investor. Potensi pergerakan harga saham berkorelasi langsung dengan pertumbuhan profitabilitas perusahaan. Semakin tinggi pertumbuhannya, semakin tinggi pengembaliannya.
Karena return-nya tinggi, risk to reward ratioRisk To Reward RatioRasio risk-reward adalah ukuran yang digunakan oleh investor selama perdagangan untuk mengetahui potensi kerugian mereka terhadap potensi keuntungan. Oleh karena itu digunakan oleh para pedagang untuk mengelola risiko dan modal mereka secara efektif selama proses perdagangan. Baca lebih lanjut dan laba atas investasi (ROI) tetap berada di sisi yang lebih tinggi.
Apresiasi modal adalah salah satu aspek utama dari pertumbuhan Investasi. Tidak seperti metodologi Investasi lainnya, pengembalian dari segmen khusus ini maksimal. Fokus utama tetap pada kategori blue-chip, perusahaan berkembang, kokoh, atau pemimpin pasar, bukan pada saham defensif.

Kekurangan

Dalam pendekatan investasi Pertumbuhan, manajer dana berkonsentrasi pada pertumbuhan bisnis di masa depan dan memberikan fokus paling sedikit pada penilaian saham seperti preferensi pada harga terhadap pendapatan, Nilai Perusahaan terhadap EBITDANilai Perusahaan Terhadap EBITDAEV terhadap EBITDA adalah rasio antara perusahaan nilai dan pendapatan sebelum bunga, pajak, depresiasi, dan amortisasi yang membantu investor dalam penilaian perusahaan pada tingkat yang sangat halus dengan memungkinkan investor untuk membandingkan perusahaan tertentu dengan perusahaan sejenis di industri secara keseluruhan, atau komparatif lainnya. industri.Baca selengkapnya, atau Price to bookPrice To BookPrice to Book Value Ratio atau Rasio P/B membantu mengidentifikasi peluang saham di perusahaan keuangan, terutama bank, dan digunakan dengan alat penilaian lain seperti Rasio PE, PCF, EV/EBITDA. Rasio Harga terhadap Nilai Buku = Harga Per Saham / Nilai Buku Per Saham baca selengkapnya tentang saham.
Dalam kebanyakan kasus, fokusnya adalah pada blue-chip, stalwart, pemimpin pasar, atau berbagai kategori kapitalisasi kecil atau menengah di mana valuasi yang lebih tinggi berada di sisi yang lebih tinggi.
Risikonya relatif tinggi dibandingkan dengan pendekatan konvensional lain yang digunakan dalam berinvestasi.
Margin keamanan relatif rendah dalam investasi pertumbuhan karena dana dialihkan ke perusahaan pertumbuhan yang termasuk dalam kategori saham kapitalisasi kecil dan kapitalisasi menengah. Modal mereka terletak di antara perusahaan kapitalisasi besar dan kecil dan penilaian seluruh kepemilikan saham perusahaan ini berkisar antara $2 miliar hingga $8 miliar.baca lebih lanjut. Karena skenario bisnis yang berubah, profitabilitas perusahaan-perusahaan ini menjadi tidak stabil dan berdampak buruk pada harga saham.
Selama resesi ekonomi, pendekatan khusus ini tidak membantu mempertahankan modal yang diinvestasikan sebenarnya Modal yang Diinvestasikan Investasi Modal mengacu pada setiap investasi yang dilakukan ke dalam bisnis dengan tujuan meningkatkan operasi. Ini bisa berupa akuisisi jangka panjang oleh bisnis seperti real estat, mesin, industri, dll.baca lebih lanjut.

Artikel yang Direkomendasikan

Ini telah menjadi panduan tentang apa itu investasi pertumbuhan dan definisinya. Di sini kita membahas berbagai komponen saham investasi pertumbuhan dan contohnya. Anda dapat mempelajari lebih lanjut dari artikel berikut –