Pertumbuhan Modal

Apa Itu Pertumbuhan Modal?

Pertumbuhan modal mengacu pada apresiasi nilai ekonomi aset atau investasi. Pertumbuhan modal dapat dihitung sebagai perbedaan antara harga pasar saat ini dan harga beli. Contoh investasi pertumbuhan modal meliputi dana, obligasi, ekuitas, dan properti real estat.

Anda bebas menggunakan gambar ini di situs web Anda, templat, dll., Harap berikan kami tautan atribusiBagaimana Memberikan Atribusi? Tautan Artikel menjadi Hyperlink
Misalnya: Sumber: Pertumbuhan Modal (wallstreetmojo.com)

Tingkat pertumbuhan tergantung pada jenis aset dan toleransi risiko investor. Biasanya, orang yang mencari pertumbuhan modal adalah untuk jangka panjang, dan dengan demikian mereka siap mengambil risiko yang lebih tinggi. Namun, pertumbuhan modal tidak sama dengan pendapatan dari aset.

Takeaway kunci

Pertumbuhan modal, atau apresiasi modal, adalah peningkatan nilai ekonomi suatu aset. Aset biasanya berupa properti real estat atau sekuritas yang dapat dipasarkan.
Itu bisa tinggi atau sedang, atau rendah dan seringkali membutuhkan waktu bertahun-tahun untuk tumbuh secara signifikan.
Pertumbuhan modal properti berbeda dengan pendapatan sewa yang diterima pemilik secara teratur. Pertumbuhan menyiratkan apresiasi nilai bangunan atau tanah.
Investor mencari apresiasi nilai, bersama dengan pendapatan, ketika mereka memegang investasi selama bertahun-tahun.

Pertumbuhan Modal Dijelaskan

Investasi pertumbuhan modal dapat meningkatkan nilai pasar. Investasi ini termasuk saham, dana (ETF dan reksa dana), obligasi, dan properti real estat. Penting untuk dicatat bahwa investor/pemilik dapat secara bersamaan menerima pendapatan dari aset-aset ini sambil tetap terapresiasi. Itu karena seseorang hanya dapat menyadari apresiasi nilai apa pun pada saat penjualan.

Jadi, apa yang diterima investor untuk memegang aset tersebut? Jawabannya adalah penghasilan. Pendapatan dari investasi dibayarkan sebagai dividen atau bunga. Pendapatan yang lebih tinggi memotivasi investor untuk memegang aset saat tumbuh. Penghasilan dari real estat adalah hasil sewa. Ini adalah pembayaran yang diterima untuk menyewakan rumah kepada pihak lain.

Sekarang mari kita menganalisis mengapa pertumbuhan modal terjadi. Ketika seorang investor memegang saham selama, katakanlah, sepuluh tahun, itu tunduk pada semua perubahan ekonomi selama dekade tersebut. Perekonomian tumbuh, inflasi berkontribusi besar terhadap kenaikan harga, dan perusahaan atau real estat makmur. Atau bahkan pandemi dapat terjadi, yang membawa perusahaan inovatif ke ketinggian baru dan menghancurkan perusahaan tradisional yang enggan berubah ke normal baru.

Namun, penting untuk diingat bahwa tidak semua aset tumbuh. Untuk apresiasi nilai yang signifikan, seseorang harus memberinya waktu. Hanya investor yang toleran terhadap risiko yang dapat menikmati nilai investasinya ketika tumbuh berlipat ganda sekaligus menghasilkan pendapatan.

Rumus

Rumus untuk menghitung kenaikan atau pertumbuhan modal cukup sederhana.

Pertumbuhan modal = Harga Pasar Saat Ini dari Aset – Harga Pembelian Asli .

Harga termasuk biaya total, pajak, perantara, dan biaya lain yang dikeluarkan untuk pembelian atau penjualan aset. Dengan demikian, pertumbuhan modal bersih mencerminkan keuntungan bersih yang dihasilkan dalam memegang aset.

Bagaimana Cara Menghitung?

Diberikan di bawah ini adalah langkah-langkah untuk menghitung pertumbuhan modal dalam suatu aset:

Langkah 1: Pertama, pertimbangkan harga di mana seseorang membeli aset tersebut. Untuk ini, tambahkan pajak yang timbul dalam pembelian aset. Juga, tambahkan biaya komisi atau broker. Ini adalah total harga pembelian. Sebut saja nilai ini V1.
Langkah 2: Selanjutnya, perkirakan harga pasar aset saat ini. Ini adalah harga di mana itu bisa dijual. Satu juga harus mempertimbangkan biaya yang dikeluarkan dalam menjual aset. Biarkan nilai ini menjadi V2.
Langkah 3: Kurangi V1 dari V2. Ini memberikan apresiasi bersih di ibukota.
Alternatifnya, kalkulator pertumbuhan modal online dapat membantu menemukan apresiasi aset secara akurat.

Contoh

Mari kita bahas beberapa contoh untuk memahami konsep dengan lebih baik. Pertama, mari pertimbangkan contoh hipotetis untuk memahami perhitungan dan kemudian beralih ke contoh dunia nyata.

Contoh 1

Karen membeli saham tersebut seharga $500 pada tahun 2017. Berikut ini adalah dividen (pendapatan) tahunan yang diterimanya.

Tahun	Penghasilan
2017	$102
2018	$113
2019	$98
2020	$95
2021	$89

Pada tahun 2022, dia berencana untuk menjual saham tersebut karena kinerjanya tidak sesuai dengan harapannya. Harga pasar saham saat ini adalah $849. Dengan demikian, apresiasi modal dapat dihitung sebagai,

Harga pasar saat ini – Harga pembelian asli – (Biaya pemrosesan + Pajak)

= 849 – 500 – (10 + 75)
= $264

Contoh #2

Mari kita lihat contoh apresiasi harga rumah di Amerika Serikat. Pada Juni 2022, apresiasi bulanan mencapai tertinggi tahunan sebesar 18,8%. Tapi sejak itu, kecepatannya melambat. Pada bulan Agustus, pertumbuhan diperkirakan sebesar 12% . Real estat telah terapresiasi sebesar 16,7% selama tahun 2021. Meskipun harga rata-rata berada pada titik tertinggi dalam sejarah sebesar $338.692, apresiasinya lambat.

Pertumbuhan Modal vs Pendapatan vs Hasil Sewa

Pertumbuhan modal dapat dengan mudah dibingungkan dengan pendapatan atau hasil sewa. Namun ada beberapa perbedaan yang mencolok diantara ketiganya. Mereka:

Apresiasi modal adalah peningkatan bersih nilai aset atau investasi dari waktu ke waktu. Ini adalah keuntungan seseorang dalam menjual properti atau aset mereka. Di sisi lain, pendapatan dan hasil sewa adalah keuntungan dalam memegang aset.
Ketika suatu aset terapresiasi, manfaatnya direalisasikan hanya pada saat penjualan. Tetapi pendapatan dan hasil sewa adalah sumber pendapatan tetap yang dapat dikumpulkan secara teratur.
Investor yang mencari pertumbuhan modal menginvestasikan waktu mereka juga. Mereka tidak bermaksud untuk mendapatkan keuntungan dari variasi tren jangka pendek atau semalam. Mereka cenderung berinvestasi selama bertahun-tahun dan sekaligus mendapatkan penghasilan juga. Namun, investor yang hanya mencari pendapatan lebih cenderung menjadi day trader atau swing trader.
Hasil sewa adalah pendapatan yang diperoleh dari menyewa atau menyewakan properti. Mirip dengan investasi atau sekuritas, real estate dapat memberikan ROI. Biasanya pendapatan juga dapat diperoleh dari investasi dalam bentuk dividen atau bunga.

Pertanyaan yang Sering Diajukan (FAQ)

Apa yang dimaksud dengan pertumbuhan modal dalam properti?

Pertumbuhan modal properti mengacu pada apresiasi bersih dari nilai bangunan dan tanah. Apresiasi real estat bergantung pada banyak faktor – kondisi ekonomi, prospek perkembangan di daerah tersebut, dll.

Apa yang dimaksud dengan pertumbuhan modal dalam saham?

Apresiasi modal dalam saham mengacu pada peningkatan harga pasar dari waktu ke waktu. Biasanya, saham-saham yang berkinerja tinggi bahkan berpotensi naik hingga ratusan kali lipat jika dipegang dalam waktu yang lama. Misalnya, saham Tesla dijual dengan harga USD 2 pada tahun 2012. Sepuluh tahun kemudian, harga pasarnya saat ini adalah USD 217.

Apa yang menyebabkan pertumbuhan modal?

Perubahan modal, baik itu apresiasi atau depresiasi, dipengaruhi oleh banyak faktor. Misalnya, pertumbuhan nilai perusahaan atau sahamnya bergantung pada kinerja dan pendapatannya. Itu juga tergantung pada permintaan sahamnya di pasar. Demikian pula, apresiasi harga real estat juga bergantung pada situasi keuangan masyarakat untuk membiayai investasi skala besar atau meminjam untuk hipotek. Tapi sebagian besar, itu adalah tanda pertumbuhan ekonomi dan inflasi.

Artikel yang Direkomendasikan

Ini telah menjadi panduan tentang apa itu Pertumbuhan Modal. Di sini, kami menjelaskan rumus, perhitungan, dan contohnya dan membandingkannya dengan pendapatan dan hasil sewa. Anda dapat mempelajarinya lebih lanjut dari artikel berikut –