Tingkat Kupon vs Tingkat Bunga

Perbedaan Antara Tingkat Kupon vs Tingkat Bunga

Tingkat kupon mengacu pada tingkat yang dihitung pada nilai nominal obligasi yaitu, itu adalah hasil pada keamanan pendapatan tetap yang sebagian besar dipengaruhi oleh tingkat bunga yang ditetapkan pemerintah dan biasanya diputuskan oleh penerbit obligasi sedangkan tingkat bunga mengacu pada tingkat yang dibebankan kepada peminjam oleh pemberi pinjaman, diputuskan oleh pemberi pinjaman dan dimanipulasi oleh pemerintah tergantung sepenuhnya pada kondisi pasar

Apa itu Tingkat Kupon?

Tingkat Kupon Tingkat Kupon Tingkat kupon adalah ROI (tingkat bunga) yang dibayarkan pada nilai nominal obligasi oleh penerbit obligasi. Ini menentukan jumlah pembayaran yang dilakukan oleh GIS (keamanan pendapatan terjamin). Tingkat Kupon = Pembayaran Bunga Tahunan / Nilai Nominal Obligasi * 100%baca lebih lanjut adalah tingkat bunga yang dibayarkan untuk sekuritas pendapatan tetap seperti obligasi. Bunga ini dibayarkan oleh penerbit obligasi yang dihitung setiap tahun berdasarkan nilai nominal obligasi, dan dibayarkan kepada pembeli. Biasanya, tingkat kupon dihitung dengan membagi jumlah pembayaran kupon dengan nilai nominal obligasi. Obligasi diterbitkan oleh pemerintah dan perusahaan untuk meningkatkan modal guna membiayai operasi mereka. Jadi, tingkat kupon adalah jumlah hasil yang dibayarkan oleh penerbit kepada pembelinya, tetapi itu adalah jumlah persentase tertentu yang dihitung berdasarkan nilai nominal.

Anda bebas menggunakan gambar ini di situs web Anda, templat, dll., Harap berikan kami tautan atribusiBagaimana Memberikan Atribusi? Tautan Artikel menjadi Hyperlink
Misalnya: Sumber: Tingkat Kupon vs Tingkat Bunga (wallstreetmojo.com)

Apa itu Suku Bunga?

Suku bunga adalah jumlah yang dibebankan oleh pemberi pinjaman dari peminjam, yang dihitung setiap tahun berdasarkan jumlah yang telah dipinjamkan. Suku bunga dipengaruhi oleh perubahan skenario pasar. Suku bunga tidak tergantung pada harga penerbitan atau nilai pasar; itu sudah diputuskan oleh pihak penerbit. Suku bunga pasar berpengaruh terhadap harga dan hasil obligasi, dimana kenaikan suku bunga pasar akan menurunkan suku bunga tetap obligasi.

Tingkat Kupon vs. Tingkat Bunga Infografis

Di sini kami memberi Anda 8 perbedaan teratas antara Tingkat Kupon vs. Tingkat Bunga.

Tingkat Kupon vs. Tingkat Bunga – Perbedaan Utama

Perbedaan utama antara Tingkat Kupon vs. Tingkat Bunga adalah sebagai berikut –

Tingkat kupon dihitung pada nilai nominal obligasiNilai Obligasi Obligasi mengacu pada instrumen utang yang diterbitkan oleh pemerintah atau perusahaan untuk memperoleh dana investor untuk jangka waktu tertentu.baca lebih lanjut, yang sedang diinvestasikan. Tingkat bunga dihitung dengan mempertimbangkan dasar dari risiko meminjamkan jumlah tersebut kepada peminjam.
Tingkat kupon ditentukan oleh penerbit obligasi kepada pembeli. Tingkat bunga ditentukan oleh pemberi pinjaman.
Tingkat kupon sebagian besar dipengaruhi oleh tingkat suku bunga yang diputuskan oleh pemerintah. Jika suku bunga ditetapkan menjadi 6%, maka tidak ada investor yang akan menerima obligasi yang menawarkan tingkat kupon lebih rendah dari ini. Suku bunga diputuskan dan dikendalikan oleh pemerintah dan tergantung pada kondisi pasar.
Pertimbangkan dua obligasi dengan semua karakteristik serupa terlepas dari tingkat kupon. Obligasi dengan tingkat kupon yang lebih rendah akan mengalami penurunan nilai yang lebih besar ketika tingkat bunga naik. Obligasi dengan tingkat kupon rendah akan memiliki risiko suku bunga yang lebih tinggi Risiko Suku Bunga Tinggi Risiko perubahan nilai aset karena volatilitas suku bunga dikenal sebagai risiko suku bunga. Itu membuat keamanan tidak kompetitif atau membuatnya lebih berharga. baca lebih banyak daripada obligasi yang memiliki tingkat kupon lebih tinggi.
Misalnya, pertimbangkan obligasi dengan tingkat kupon 2% dan obligasi lain dengan tingkat kupon 4%. Menjaga semua fitur tetap sama, obligasi dengan tingkat kupon 2% akan jatuh lebih banyak daripada obligasi dengan tingkat kupon 4%.
Jatuh tempo mempengaruhi risiko suku bunga. Semakin lama jatuh tempo bank, semakin tinggi kemungkinan terpengaruh oleh perubahan suku bunga sebelum jatuh tempo. Ini mungkin memiliki efek negatif pada harga obligasi. Jatuh tempo yang lebih lama akan memiliki risiko suku bunga yang lebih tinggi, sedangkan jatuh tempo yang lebih pendek akan memiliki risiko suku bunga yang lebih rendah.
Untuk mengkompensasi risiko suku bunga tinggi ini, obligasi umumnya menawarkan tingkat kupon yang tinggi untuk suku bunga tinggi dan obligasi jatuh tempo yang lebih lama. Demikian pula, obligasi jatuh tempo yang lebih pendek akan memiliki risiko suku bunga yang lebih rendah dan tingkat kupon yang lebih rendah.
Jika investor membeli obligasi 10 tahun, dengan nilai nominal $1.000, dan tingkat kupon 10 persen, maka pembeli obligasi mendapatkan $100 setiap tahun sebagai pembayaran kupon obligasi. Jika sebuah bank telah meminjamkan $1000 kepada seorang pelanggan dan tingkat bunganya 12 persen, maka peminjam harus membayar biaya $120 per tahun.

Tingkat Kupon vs Tingkat Bunga Head to Head Difference

Sekarang mari kita lihat perbedaan head to head antara Tingkat Kupon vs. Tingkat Bunga.

Khusus – Tingkat Kupon vs. Tingkat Bunga	Tingkat Kupon	Suku bunga
Arti	Tingkat kupon dapat dianggap sebagai hasil dari sekuritas pendapatan tetap.	Tingkat bunga adalah tingkat yang dikenakan oleh pemberi pinjaman kepada peminjam untuk jumlah pinjaman.
Perhitungan	Tingkat kupon dihitung berdasarkan nilai nominal obligasi, yang diinvestasikan.	Tingkat bunga dihitung dengan mempertimbangkan dasar dari risiko meminjamkan jumlah tersebut kepada peminjam.
Keputusan	Tingkat kupon ditentukan oleh penerbit obligasi kepada pembeli.	Tingkat bunga ditentukan oleh pemberi pinjaman.
Pengaruh suku bunga pada kupon	Tingkat kupon sebagian besar dipengaruhi oleh tingkat suku bunga yang diputuskan oleh pemerintah. Jika suku bunga ditetapkan menjadi 6%, maka tidak ada investor yang akan menerima obligasi yang menawarkan tingkat kupon lebih rendah dari ini.	Suku bunga diputuskan dan dikendalikan oleh pemerintah dan tergantung pada kondisi pasar.
Hubungan	Obligasi dengan kupon dengan tingkat bunga tetap yang lebih rendah akan memiliki risiko tingkat bunga yang lebih tinggi, dan obligasi kupon dengan tingkat bunga tetap yang lebih tinggi. Pemegang obligasi kupon menerima pembayaran berkala dari suku bunga tetap yang ditetapkan. Baca lebih lanjut akan memiliki risiko suku bunga yang lebih rendah.	Suku bunga tidak dipengaruhi oleh tingkat kupon individu obligasi.
Contoh	Jika investor membeli obligasi 10 tahun, dengan nilai nominal $1.000, dan tingkat kupon 10 persen, maka pembeli obligasi mendapat $100 setiap tahun sebagai pembayaran kupon obligasi.	Jika sebuah bank telah meminjamkan $1000 kepada seorang pelanggan dan tingkat bunganya 12 persen, maka peminjam harus membayar biaya $120 per tahun.
Durasi jatuh tempo	1. Dengan jatuh tempo obligasi yang lebih lama, tingkat kupon lebih tinggi. 2. Jatuh tempo obligasi yang lebih pendek mengurangi tingkat kupon.	1. Jangka waktu jatuh tempo yang lebih lama meningkatkan suku bunga, yang mempengaruhi jumlah bunga. 2. Durasi jatuh tempo yang lebih pendek mengurangi risiko suku bunga.
Jenis	Kupon dapat terdiri dari dua jenis tarif tetap dan tarif variabel. Suku bunga tetap tidak berubah dan tetap sampai jatuh tempo, sedangkan suku bunga variabel berubah setiap periode.	Suku bunga tidak memiliki jenis apa pun dan tetap sampai badan pengawas memutuskan untuk mengubahnya.

Pemikiran Akhir

Jika investor berniat untuk memegang obligasi hingga jatuh tempo, fluktuasi harga obligasi sehari-hari mungkin tidak begitu penting. Harga ObligasiHarga ObligasiFormula penetapan harga obligasi menghitung nilai sekarang dari kemungkinan arus kas masa depan, yang mencakup pembayaran kupon dan nilai nominal, yang merupakan jumlah penebusan pada saat jatuh tempo. Hasil hingga jatuh tempo (YTM) mengacu pada tingkat bunga yang digunakan untuk mendiskontokan arus kas masa depan. Baca lebih lanjut akan berubah, tetapi tingkat bunga yang dinyatakan akan diterima. Di sisi lain, alih-alih memegang obligasi sampai jatuh tempo, investor dapat menjual obligasi dan menginvestasikan kembali uang atau hasilnya ke obligasi lain yang membayar tingkat kupon lebih tinggi.

Artikel yang Direkomendasikan

Ini telah menjadi panduan untuk Tingkat Kupon vs. Tingkat Bunga. Di sini kita membahas perbedaan teratas antara Tingkat Kupon vs. Tingkat Bunga beserta infografis dan tabel perbandingan. Anda juga dapat melihat artikel berikut –