Rasio Ekuitas

Apa itu Rasio Ekuitas?

Rasio ekuitas adalah rasio solvabilitas yang membantu mengukur nilai aset yang dibiayai dengan menggunakan ekuitas pemilik. Ini dihitung dengan membagi total ekuitas perusahaan dengan total asetnya. Ini adalah rasio keuangan yang digunakan untuk mengukur proporsi investasi pemilik yang digunakan untuk membiayai aset perusahaan. Ini menunjukkan proporsi dana pemilik terhadap total dana yang diinvestasikan dalam bisnis.

Secara tradisional diyakini bahwa semakin tinggi proporsi dana pemilik, semakin rendah tingkat risikonya. Para investor akan mendapatkan semua aset yang tersisa setelah melunasi kewajiban.

Rumus

Rasio ekuitas dihitung sebagai ekuitas pemegang saham dibagi dengan total aset, dan secara matematis direpresentasikan sebagai,

Rasio Ekuitas = Ekuitas Pemegang Saham / Total Aset

Anda bebas menggunakan gambar ini di situs web Anda, templat, dll., Harap berikan kami tautan atribusiBagaimana Memberikan Atribusi? Tautan Artikel menjadi Hyperlink
Misalnya: Sumber: Rasio Ekuitas (wallstreetmojo.com)

Ekuitas pemegang saham termasuk Ekuitas modal sahamEkuitas Saham Modal Modal saham mengacu pada dana yang dikumpulkan oleh suatu organisasi dengan menerbitkan penawaran umum perdana perusahaan, saham biasa atau saham preferensi kepada publik. Tampak sebagai ekuitas pemilik atau pemegang saham di sisi kewajiban neraca perusahaan.baca lebih lanjut, laba ditahan, Laba Ditahan, Laba Ditahan didefinisikan sebagai laba kumulatif yang diperoleh perusahaan sampai tanggal setelah disesuaikan dengan pembagian dividen atau distribusi lainnya kepada investor perusahaan. Hal ini ditampilkan sebagai bagian dari ekuitas pemilik di sisi kewajiban neraca perusahaan.baca lebih lanjut saham treasurySaham TreasuriSaham Treasuri adalah saham yang dibeli kembali oleh Perusahaan penerbit dari pemegang saham saat ini yang tetap tidak pensiun. Selain itu, tidak diperhitungkan saat menghitung Laba Per Saham atau dividen Perusahaan. baca lebih lanjut, dll., dan Total aset adalah jumlah dari semua aset tidak lancar dan lancar perusahaan. Itu harus sama dengan jumlah ekuitas pemegang saham dan total kewajiban.

Penafsiran

Karena rasio ini menghitung proporsi investasi pemilik dalam total aset perusahaan, rasio yang lebih tinggi dianggap menguntungkan bagi perusahaan.
Tingkat investasi yang lebih tinggi oleh pemegang saham menarik lebih banyak investasi oleh calon pemegang saham karena mereka berpikir bahwa perusahaan sudah aman untuk berinvestasi, tingkat investasi oleh investor lebih tinggi.
Juga, tingkat investasi yang lebih tinggi memberikan keamanan kepada kreditur karena menunjukkan bahwa perusahaan tidak terlalu berisiko untuk dihadapi. Mereka dapat meminjamkan dana dengan berpikir bahwa perusahaan akan dapat melunasi utangnya dengan mudah.
Perusahaan yang memiliki rasio ekuitas yang lebih tinggi juga menunjukkan bahwa perusahaan memiliki biaya pembiayaan dan utang yang lebih sedikit karena proporsi aset yang lebih tinggi dimiliki oleh pemegang saham ekuitas. Tidak ada biaya pembiayaan, termasuk bunga pembiayaan melalui modal saham, dibandingkan dengan biaya yang dikeluarkan dalam pembiayaan hutang dan pinjaman melalui bank dan lembaga lain.
Jika memungkinkan, perusahaan harus mencari pembiayaan ekuitas Pembiayaan Ekuitas Pembiayaan ekuitas adalah proses penjualan hak kepemilikan ke berbagai investor untuk mengumpulkan dana untuk tujuan bisnis. Uang yang terkumpul dari pasar tidak harus dilunasi, tidak seperti pembiayaan hutang yang memiliki jadwal pembayaran yang pasti. Baca lebih lanjut daripada pembiayaan hutang karena pembiayaan ekuitas selalu lebih ekonomis dibandingkan dengan pembiayaan hutang karena ada berbagai pembiayaan & biaya layanan hutang yang terkait dengan pembiayaan utang. Adalah wajib untuk melunasi hutang tersebut jika bisnis dalam keadaan baik.

Contoh

Mari kita ambil contoh sebuah perusahaan bernama jewels ltd yang terlibat dalam pembuatan perhiasan yang neracanya melaporkan aset dan kewajiban berikut:

Aset Lancar: Aset Lancar: Aset lancar mengacu pada aset jangka pendek yang dapat digunakan secara efisien untuk operasi bisnis, dijual untuk mendapatkan uang tunai segera atau dilikuidasi dalam waktu satu tahun. Ini terdiri dari inventaris, kas, setara kas, surat berharga, piutang, dll.baca lebih lanjut $30,000
Aset Tidak Lancar: $70.000
Ekuitas Pemegang Saham: $65.000
Kewajiban Tidak Lancar: $20.000
Kewajiban Lancar: Kewajiban Lancar: Kewajiban Lancar adalah hutang yang kemungkinan akan diselesaikan dalam waktu dua belas bulan pelaporan. Biasanya berupa utang gaji, utang biaya, pinjaman jangka pendek, dll.baca lebih lanjut $25.000

Total Aset = Aset Lancar + Aset Tidak Lancar Aset Tidak Lancar Aset tidak lancar adalah aset jangka panjang yang dibeli untuk digunakan dalam bisnis, dan manfaatnya cenderung bertambah selama bertahun-tahun. Aset ini mengungkapkan informasi tentang aktivitas investasi perusahaan dan dapat berwujud atau tidak berwujud. Contohnya termasuk properti, pabrik, peralatan, tanah & bangunan, obligasi dan saham, paten, merek dagang.baca lebih lanjut

= $100.000

Ekuitas Pemegang Saham = $65.000

Karena itu,

Rasio Ekuitas = Ekuitas Pemegang Saham / Total Aset

= 0,65

Kita dapat melihat bahwa rasio ekuitas perusahaan adalah 0,65. Rasio ini dianggap sebagai rasio yang sehat karena perusahaan memiliki lebih banyak pendanaan investor daripada pendanaan utang. Proporsi investor adalah 0,65% dari total aset perusahaan.

Signifikansi Rasio Ekuitas

Perusahaan konservatif kurang berisiko dibandingkan dengan perusahaan dengan leverage. Perusahaan yang memiliki rasio ekuitas lebih besar dari 50% disebut perusahaan konservatif, sedangkan perusahaan yang memiliki rasio kurang dari 50% disebut perusahaan leveraged. Dalam contoh permata ltd yang diberikan, perusahaan tersebut konservatif karena rasio ekuitas adalah 0,65, yaitu Lebih besar dari 50%.
Perusahaan konservatif harus membayar dividen hanya jika ada laba. Namun, dalam kasus perusahaan dengan leverage, bunga harus dibayar tidak peduli apakah perusahaan menghasilkan laba. Kreditur dan investor lebih memilih untuk meminjamkan dan berinvestasi pada perusahaan dengan Rasio Ekuitas yang tinggi karena mencerminkan bahwa perusahaan dikelola secara konservatif dan melunasi kreditur tepat waktu.
Jadi, perusahaan dengan rasio ekuitas yang lebih tinggi menghadapi risiko yang lebih kecil.
Juga, perusahaan dengan rasio yang lebih tinggi diharuskan membayar lebih sedikit biaya pembiayaanBiaya PembiayaanBiaya pembiayaan mengacu pada pembayaran bunga dan biaya lain yang dikeluarkan oleh perusahaan untuk operasi dan manajemen kerja. Suatu perusahaan sering kali meminjam uang dari sumber pembiayaan yang berbeda untuk menjalankan operasinya dengan imbalan pembayaran bunga dan keuntungan modal.baca lebih lanjut, sehingga memiliki lebih banyak uang untuk pertumbuhan & ekspansi di masa depan; di sisi lain, perusahaan dengan rasio yang lebih rendah harus membayar lebih banyak uang tunai untuk melunasi bunga dan utangnya.
Ini juga mencerminkan kekuatan keuangan perusahaan secara keseluruhan. Ini juga digunakan untuk memeriksa apakah struktur modal sehat. Rasio yang lebih tinggi menunjukkan kontribusi yang lebih tinggi dari pemegang saham. Hal ini menunjukkan bahwa perusahaan memiliki solvabilitas jangka panjang yang lebih baik Solvabilitas suatu perusahaan berarti kemampuannya untuk memenuhi komitmen keuangan jangka panjang, melanjutkan operasinya di masa mendatang dan mencapai pertumbuhan jangka panjang. Ini menunjukkan bahwa entitas akan menjalankan bisnisnya dengan mudah. Baca lebih lanjut posisinya, dan di sisi lain, terdapat risiko tinggi bagi kreditur jika terjadi rasio yang lebih rendah.

Kesimpulan

Rasio Ekuitas menghitung proporsi total aset yang dibiayai oleh pemegang saham dibandingkan dengan kreditur. Umumnya, rasio yang lebih tinggi lebih disukai di perusahaan karena ada keamanan dalam membayar hutang dan kewajiban lainnya. Jika lebih banyak pembiayaan dilakukan melalui ekuitas, tidak ada kewajiban untuk membayar bunga. Dividen bukan kewajiban. Itu dibayarkan jika perusahaan menghasilkan laba, tetapi rasio yang rendah juga dapat dilihat sebagai hasil yang baik bagi pemegang saham jika tingkat bunga yang dibayarkan kepada kreditur lebih kecil dari pengembalian aset yang diperoleh. Oleh karena itu disarankan kepada calon investor dan kreditur bahwa perhitungan rasio ekuitas harus dianalisis dari setiap sudut sebelum mengambil keputusan saat berurusan dengan perusahaan.

Artikel yang Direkomendasikan

Artikel ini telah menjadi panduan tentang apa itu rasio ekuitas. Di sini kita membahas perhitungan Rasio Ekuitas menggunakan rumusnya (ekuitas pemegang saham / Total aset) dengan contoh dan analisisnya. Anda juga dapat melihat artikel analisis keuangan berikut –