Akuntansi Obligasi Konversi

Akuntansi Obligasi & Utang Konversi

Akuntansi Konversi mengacu pada akuntansi instrumen utang yang memberikan atau memberikan hak kepada pemegangnya untuk mengubah kepemilikannya menjadi saham perusahaan penerbit dalam jumlah tertentu di mana perbedaan antara nilai wajar total sekuritas bersama dengan pertimbangan lain yang dialihkan dan nilai wajar efek yang diterbitkan diakui sebagai beban dalam laporan laba rugi.

Penjelasan

Obligasi Konversi memberi hak kepada pemegang obligasi untuk mengubah obligasi mereka menjadi sejumlah saham perusahaan penerbit, biasanya pada saat jatuh tempo. Dengan demikian, obligasi konversi memiliki fitur baik ekuitas maupun kewajiban. Uang kertas yang dapat dikonversi tidak mengamanatkan konversi. Mereka memberikan opsi kepada pemegang obligasi pada saat konversi, dan merupakan kebijaksanaan mereka apakah mereka ingin mengonversi dan mendapatkan saham ekuitas atau memilih keluar dan mendapatkan uang tunai dari obligasi ini. Karena obligasi konversi memiliki fitur liabilitas (utang) dan ekuitas, lebih masuk akal untuk memperhitungkan bagian liabilitas dan ekuitas secara terpisah.

Ini akan membantu untuk memberikan pandangan yang benar dan adil dari Laporan KeuanganLaporan KeuanganLaporan keuangan adalah laporan tertulis yang disiapkan oleh manajemen perusahaan untuk menyajikan urusan keuangan perusahaan selama periode tertentu (kuartal, enam bulanan atau tahunan). Laporan-laporan ini, yang meliputi Neraca, Laporan Laba Rugi, Arus Kas, dan Laporan Ekuitas Pemegang Saham, harus disusun sesuai dengan standar akuntansi yang ditentukan dan dibakukan untuk memastikan keseragaman dalam pelaporan di semua tingkatan. baca lebih lanjut tentang organisasi karena dua hal berikut alasan:

1. Karena obligasi ini dapat dikonversi menjadi ekuitas di masa depan, mereka menawarkan tingkat bunga yang lebih rendah. Menghitung bagian ekuitas & hutang secara terpisah akan menunjukkan biaya keuangan organisasi yang sebenarnya.
2. Penting juga untuk menunjukkan bahwa utang dapat dikonversi menjadi ekuitas, dan laporan keuangan harus menunjukkan hal ini.

Langkah demi Langkah Menghitung Obligasi Konversi (Hutang)

Anda bebas menggunakan gambar ini di situs web Anda, templat, dll., Harap berikan kami tautan atribusiBagaimana Memberikan Atribusi?Tautan Artikel yang akan Di-Hyperlink
Misalnya:Sumber: Akuntansi Obligasi Konversi (w allstreetmojo.com)

Akuntansi akan dibagi menjadi tiga bagian berbeda:

1. Penerbitan Obligasi
2. Pembayaran Kupon Tahunan
3. Penyelesaian Obligasi

Mari kita telusuri masing-masing secara mendetail untuk memahami keseluruhan alur akuntansi untuk obligasi konversi.

Jika Anda baru mengenal obligasi, lihatlah Penetapan Harga Obligasi Penetapan Harga Obligasi Formula penetapan harga obligasi menghitung nilai sekarang dari kemungkinan arus kas masa depan, yang mencakup pembayaran kupon dan nilai pari, yang merupakan jumlah penebusan pada saat jatuh tempo. Hasil hingga jatuh tempo (YTM) mengacu pada tingkat bunga yang digunakan untuk mendiskontokan arus kas masa depan.baca lebih lanjut

#1 – Penerbitan Obligasi Konversi

Porsi ekuitas & kewajiban untuk obligasi konversi dapat dihitung dengan menggunakan Pendekatan Residual . Pendekatan ini mengasumsikan bahwa nilai porsi ekuitas sama dengan selisih antara jumlah total yang diterima dari hasil obligasi dan nilai sekarang arus kas masa depanCash FlowsCash Flow adalah jumlah kas atau setara kas yang dihasilkan & dikonsumsi oleh Perusahaan selama periode tertentu. Ini terbukti menjadi prasyarat untuk menganalisis kekuatan, profitabilitas, & ruang lingkup bisnis untuk perbaikan. baca lebih lanjut dari obligasi. Pemisahan antara bagian ekuitas dan kewajiban perlu diperhitungkan pada saat penerbitan obligasi itu sendiri.

a) Porsi Kewajiban:

Porsi liabilitas obligasi konversi adalah nilai sekarang dari arus kas masa depan, dihitung dengan mendiskontokan arus kas masa depan obligasi (bunga dan pokok) pada tingkat bunga pasar dengan asumsi tidak tersedia opsi konversi.

Menggunakan contoh di atas, nilai sekarang akan dihitung sebagai berikut:

(Arus kas per tahun untuk Pembayaran Kupon = 500 obligasi * $1000 * 10% = $50.000)

b) Bagian Ekuitas:

Nilai bagian ekuitas merupakan selisih antara jumlah hasil yang diterima dari obligasi dengan nilai kini (bagian kewajiban).

Menghitung porsi ekuitas untuk contoh di atas:

Total Hasil = $1000 * 500 obligasi = $5,00,000

Nilai Sekarang Obligasi = $4,16,196.12

Porsi Ekuitas = Total Hasil – Nilai Sekarang Obligasi = $5,00,000 – $4,16,196.12 = $83,803.88

Jadi Entri Jurnal pertama dalam pembukuan untuk penerbitan Obligasi Konversi adalah sebagai berikut:

(Menjadi 500 obligasi konversi yang diterbitkan dengan tingkat kupon 10% dan jatuh tempo 5 tahun)

Di sini, 10% Obligasi Konversi Seri IBonds Seri ISeries I Bond adalah obligasi simpanan berisiko rendah yang diterbitkan oleh Departemen Keuangan AS. Itu datang dengan tingkat bunga tahunan yang berasal dari tingkat bunga yang telah ditentukan dan tingkat inflasi yang ditetapkan dua kali setahun. Baca lebih lanjut A/c adalah akun kewajiban yang secara khusus dibuat untuk mewakili penerbitan obligasi khusus ini.

Share Premium – A/c Konversi Ekuitas adalah bagian ekuitas yang akan dilaporkan di bawah Bagian Ekuitas di neraca.

#2 – Pembayaran Kupon Tahunan

Setiap tahun, pembayaran kupon akan dilakukan kepada pemegang obligasi. Seperti disebutkan sebelumnya, obligasi konversi diterbitkan dengan tingkat bunga yang lebih rendah. Untuk memperhitungkan biaya keuangan aktual ke dalam gambar, bunga akan dibebankan ke Akun Laba Rugi pada tingkat bunga efektif, yang akan lebih tinggi dari bunga nominal. Selisih antara bunga efektif dan bunga nominal akan ditambahkan pada nilai kewajiban pada saat pembayaran bunga.

Perhitungan yang sama akan menjadi sebagai berikut:

Bunga Efektif = Nilai Kewajiban Saat Ini * Suku Bunga Pasar.

Pembayaran Bunga Aktual = Nilai Nominal Obligasi * Jumlah Obligasi yang Diterbitkan * Tingkat Kupon.

Nilai Kewajiban (akhir tahun) = Nilai Kewajiban pada awal tahun + Bunga Efektif – Pembayaran Bunga Aktual

Entri Jurnal untuk Bunga adalah sebagai berikut:

Bahan pemikiran : Seperti yang pasti Anda perhatikan, nilai kewajiban terus meningkat dari tahun ke tahun, dan pada akhir tahun ke-5, nilainya sama dengan nilai nominal obligasi. Jumlah total yang ditambahkan ke Kewajiban setiap tahun akan sama dengan jumlah Opsi Ekuitas yang kami dapatkan pada saat penerbitan Obligasi Konversi ini.

Total Jumlah yang ditambahkan ke kewajiban= 12.429,42 + 14.293,83 + 16.437,91 + 18.903,59 + 21.739,13 = 83.808,88

Perhatikan juga bahwa bagian ekuitas Obligasi Konversi tidak akan berubah selama masa obligasi. Ini hanya akan berubah pada saat konversi atau pembayaran, tergantung kasusnya.

#3 – Penyelesaian Obligasi Konversi

Ada empat situasi berbeda untuk penyelesaian obligasi tergantung pada konversi / non-konversi dan waktu terjadinya, yaitu sebelum atau pada saat jatuh tempo:

a) Obligasi tidak dikonversi pada saat jatuh tempo

Ini juga dikenal sebagai pembelian kembali obligasi. Dalam hal ini, pemegang obligasi dibayar sebesar jumlah jatuh tempo, dan hanya bagian liabilitas yang diperhitungkan sebelumnya yang harus dihentikan pengakuannya. Jumlah jatuh tempo akan dibayarkan kepada pemegang obligasi.

Entri jurnal untuk hal yang sama adalah sebagai berikut:

(Menjadi hasil jatuh tempo yang dibayarkan kepada pemegang obligasi konversi pada saat jatuh tempo)

Sekarang, porsi ekuitas yang telah kami perhitungkan di bawah Share Premium – A/c Konversi Ekuitas dapat tetap apa adanya, atau perusahaan dapat mentransfernya ke A/c Share Premium normal jika ada.

b) Konversi obligasi pada saat jatuh tempo

Pemegang obligasi dapat menggunakan opsi konversi; dalam hal ini, saham harus diterbitkan kepada pemegang obligasi per rasio konversi. Dalam hal ini, bagian ekuitas dan liabilitas akan dihentikan pengakuannya, dan modal & cadangan saham ekuitas harus diperhitungkan.

Jumlah saham yang diterbitkan = 5 saham per obligasi * 500 obligasi = 2500 saham dengan nilai nominal masing-masing $20

Entri jurnal untuk hal yang sama adalah sebagai berikut:

(Menjadi 2500 saham dengan nilai nominal $20 yang diterbitkan terhadap obligasi konversi)

c) Konversi obligasi sebelum jatuh tempo

Katakanlah konversi terjadi pada tanggal 31 Desember 2018. Nilai kewajiban pada tanggal ini adalah $4.59.357,28 ^. Selanjutnya, Share Premium – A/c Konversi Ekuitas perlu dibalik.

Entri jurnal untuk hal yang sama adalah sebagai berikut:

(Menjadi 2.500 saham dengan nilai nominal Rs. 20 diterbitkan terhadap obligasi konversi)

Di sini Share Premium A/c akan diperoleh angka penyeimbang sebagai berikut: 4,59,357.28 + 83,803.88 – 5,00,000.00 = 43,161.16

d) Pembelian kembali obligasi sebelum jatuh tempo

Suatu organisasi dapat memutuskan untuk membeli kembali obligasinya sebelum jatuh tempo. Dalam contoh yang diberikan, katakanlah obligasi tersebut dibeli kembali pada tanggal 31 Desember 2018 ^.

Pada tanggal tersebut, berbagai nilai yang perlu diperhatikan adalah sebagai berikut:

Entri jurnal untuk hal di atas adalah sebagai berikut:

(Menjadi 2500 saham dengan nilai nominal $20 yang diterbitkan terhadap obligasi konversi)

Akan ada saldo sebesar $1.723,25 (83.803,88 – $82.080,63) dalam Saham Premium – A/c Konversi Ekuitas. Ini dapat tetap apa adanya, atau perusahaan dapat mentransfernya ke A/c Share Premium normal jika ada.

Artikel yang Direkomendasikan

• Apa itu Utang Konversi?
• Arti Obligasi Perusahaan
• Efek Konversi
• Perbedaan Antara Obligasi vs Surat Utang